La educación financiera, un concepto que emergió en el ámbito internacional en 2003, ha evolucionado considerablemente desde entonces. En 2005, los países de la Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económico (OCDE) establecieron principios y recomendaciones comunes, marcando el inicio de un esfuerzo global por dotar a las personas de herramientas prácticas y teóricas para gestionar sus finanzas personales.
Aunque la educación financiera busca empoderar a las personas para comprender y manejar sus finanzas, uno de los problemas es que, en algunos casos, sus efectos son limitados, especialmente entre aquellos con bajos ingresos. La pregunta clave es: ¿cómo superar las barreras que impiden que la educación financiera tenga un impacto significativo en el comportamiento de las personas?
Expertos sostienen que la respuesta radica en adoptar un enfoque conductual. La economía conductual, que combina la Economía y la Psicología, ofrece un marco para entender cómo los seres humanos toman decisiones no siempre racionales en temas financieros. Figuras destacadas como Adam Smith, Daniel Kahneman y Richard H. Thaler han contribuido a esta disciplina, identificando factores como la aversión a la pérdida y el autocontrol, que influyen en nuestras elecciones financieras.
La llamada “economía conductual” no solo revela las limitaciones humanas, sino que también proporciona herramientas para diseñar estrategias de acompañamiento y refuerzos. Estas estrategias son esenciales para ayudar a las personas a tomar decisiones financieras adecuadas, especialmente en estratos con bajos niveles de ingresos e inclusión financiera.
La alfabetización financiera, según investigaciones, guarda una relación directa con el nivel de ingresos y escolaridad. Para abordar este desafío, es crucial desarrollar programas educativos que tengan en cuenta los sesgos conductuales y las limitaciones cognitivas de las personas, permitiéndoles superar las barreras que impiden el cambio de comportamiento.
Inclusión Financiera y Desarrollo Sostenible
La Encuesta Nacional de Inclusión Financiera (ENIF, 2021) revela que dos de cada tres personas de 18 años o más en México no comparan o desconocen productos financieros antes de adquirirlos, lo que subraya la necesidad de mejorar la alfabetización financiera. La inclusión financiera, si bien es esencial, debe realizarse de manera que beneficie a las personas, no perjudicándolas.
El diseño de políticas públicas y la participación del sector privado son clave en este proceso. Contrario a la idea errónea de que las instituciones financieras solo buscan el consumo de sus productos, estas deben integrar la educación financiera en su modelo de negocio como un activo de responsabilidad social empresarial. Brindar información y conocimiento a los clientes les permite tomar decisiones informadas, accediendo a mejores condiciones en créditos e inversiones y beneficiando así su patrimonio.
En última instancia, el objetivo de la educación financiera con enfoque conductual es lograr un estado de bienestar financiero. Este estado implica que las personas puedan gestionar sin problemas sus obligaciones financieras actuales y sentirse seguras de su futuro financiero. Con el compromiso de gobiernos y empresas, se puede allanar el camino hacia un mundo donde la educación financiera sea una herramienta poderosa para mejorar la calidad de vida de las personas en todos los estratos sociales.
Las Afores, una herramienta
Desde la creación del nuevo sistema de ahorro para el retiro, las Afores pueden ser una importante herramienta de ahorro y de poner en práctica la educación financiera. ¿Cómo escoger la institución que ofrezca las mejores condiciones? Esa debería ser una pregunta fundamental a la hora de decidir por una u otra.
Para ello es necesario conocer cómo invierten las Afores el dinero que reciben por parte de los ahorradores. En un entorno financiero cada vez más complejo, Afore Coppel reafirma su compromiso de brindar seguridad y mejores rendimientos a sus más de 14 millones de trabajadores afiliados. La institución financiera ha desplegado una estrategia integral que abarca tres líneas de acción clave: el aumento de inversiones en instrumentos privados, el fortalecimiento de su equipo de inversiones y manejo de riesgo, y la implementación de una herramienta tecnológica impulsada por Inteligencia Artificial.
Juan Manuel Valle, director de Afore Coppel, destaca la dedicación total de la entidad a buscar alternativas de inversión que ofrezcan rendimientos superiores con el menor riesgo posible. En línea con esta visión, el 40% de los activos de Afore Coppel se destinan a deuda y acciones de empresas cotizadas en bolsa, superando en un 16% el promedio de la industria.
En el último año, la institución ha incrementado su inversión en activos alternativos, como infraestructura y energía, en un significativo 76%, superando el 4.6% de la industria. Estos activos no tradicionales requieren una cuidadosa selección, pero demuestran ser menos susceptibles a la volatilidad y, a menudo, contribuyen socialmente.
Innovación Tecnológica Impulsada por IA
Afore Coppel ha adoptado Aladin, una plataforma de inversiones que utiliza datos e Inteligencia Artificial para analizar el comportamiento histórico de eventos coyunturales y productos financieros. Esta herramienta única permite calcular de manera más precisa las posibilidades de éxito o fracaso de una inversión, proporcionando a los clientes una ventaja estratégica en un mercado dinámico.
Con aproximadamente el 50% de sus 13.7 millones de clientes siendo jóvenes menores de 35 años, Afore Coppel puede tomar decisiones de inversión con un perfil de riesgo más atractivo y un horizonte temporal a más largo plazo. La institución tiene actualmente inversiones significativas en proyectos de infraestructura, especialmente en el sector de carreteras, con alrededor de 42 mil millones de pesos.
Además, Afore Coppel tiene planes de fortalecer sus inversiones en el sector energético, participando en fondos globales que abarcan energía, transporte, agua y residuos. La visión de la entidad es aprovechar las oportunidades en infraestructura y energía, respaldando proyectos productivos y sostenibles en el país.
El compromiso de Afore Coppel se refleja en el crecimiento de su equipo de inversiones y manejo de riesgos, que ha pasado de 28 a 66 colaboradores entre 2020 y 2023, con la mayoría de ellos certificados y especializados. Recientemente, la institución fue reconocida por Moody’s Local México con la calificación MQ1.mx (excelente), la más alta en la escala de evaluaciones de calidad para la administración de activos.
En un mundo financiero en constante cambio, Afore Coppel se destaca como un referente, liderando con innovación, compromiso y una estrategia sólida que busca asegurar un retiro seguro y próspero para sus millones de afiliados.
Nota del editor: Esta publicación se realiza con información del INEGI, CNBV, Coppel, Financial literacy, financial education, and downstream financial behaviors. Management Science, Yale University Press como parte de las alianzas estratégicas de Grupo Editorial Criterio.
